애플의 2010-2014 월봉차트임.

2010년 8월에 8달러 정도 했던 애플은

2년에 걸쳐 성장주 특유의 가파른 섹스랠리를 했고

2012년 9월 25달러 고점을 찍었었음

(실제로는 그때 700달러 넘었었는데 나중에 액면 분할을 했고

차트에 나오는 주가는 액면분할된 비율 기준임)

그런데 고점 이후 실적과 전망이 꺾였고

2013년 6월까지 무려 3분기 연속 하락, 14달러까지 떡락함

최고점 대비 56% 정도니 사실상 반토막이지.

이때 애플에 부품을 공급하는 브로드컴, 퀄컴 등도 다같이 지옥 다녀옴

원인은 다양한데 스티브 잡스가 저승간 후 혁신이 멈췄다는 비관과

삼성전자가 세계 모바일폰 시장을 잠식하며 무섭게 치고 올라왔던 것 등이 있음

애플의 주가가 다시 전고점 25달러를 회복한 것은 2014년 8월.

2012년 애플 상승기 때 전재산 몰빵했다가 2년을 못 참고 손절한 사람도 많았을 거고

특히 빚을 져서 투자했던 사람들은 청산을 면치 못했을 거임

그런데.. 길게 보면 애플의 주가 차트는 이렇다

2012년 25달러 고점(액분 전 700달러)에 산 사람도

올해까지 사팔 안 하고 가만히 가지고만 있었으면

14년 만에 거의 14배에 달하는 수익을 낼 수 있었음

그 14년 동안 거의 제로금리였던 미국은 지금까지 계속 금리를 올려왔고

2008년 금융위기 때부터 해왔던 국채매입까지 중단, 양적완화가 끝난 상황이었음

게다가 신흥국 통화위기, 미중 무역분쟁, 코로나, 러우전쟁 같은 악재가 계속 터졌음

그럼에도 불구하고 애플 주가는 장기적으로는 결국 우상향했음

이래서 주식은 우량주 사놓고 가만 놔두는 장기투자가 무조건 이긴다고 하는 거임

미국 주식이니까 그렇지, 애플이니까 그렇지 라고 할 테지만

삼성전자는 2010년 8월에 15000원이었음(액면분할가 적용)

애플이 주가 고점을 찍었던 2012년 9월은 27000원.

애플에 비해 큰 상승은 아니었지만 역시 그때쯤이 단기고점이었음.

그럼 그때부터 지금까지 삼성전자 주가 상승률은 어땠을까?

사놓고 가만히 놔뒀으면 14년만에 거의 14배 수익이 났음

다만 작년까지 주가가 길게 눌려있다가 약 1년만이 폭발했다는 차이가 있을 뿐.

세금 빼고 계산하면 삼성전자가 오히려 애플보다 장기 수익이 좋음.

2012년부터 2026년까지 서울 아파트 평균가격 상승률이

실거래가 기준으로 약 2.5배.

강남 아파트 평균 가격이 3배 오른 것에 비해 압도적인 수익임

그러니까 주식으로 돈을 벌려면 단타나 스윙으로 매매하는 것보다

몇 년씩 물리더라도 길게 보고 장투하는 게 훨씬훨씬 유리함.

아무리 차트 잘 보는 단타 매매의 신이라도 장기투자 수익은 못 이김.

아무리 매크로와 경제뉴스 분석해가며 주식 잘 하는 사람보다

무지성으로 우량주에 저축하듯 적립하는 아줌마 수익을 못 이김.

워런 버핏이 지금까지 누구보다도 투자로 많은 돈을 번 비결은

사놓고 그냥 놔둬서 그랬던 거였음

"10년 이상 보유할 주식이 아니면 단 10분도 보유하지 마라"

이 할배는 일단 사면 무적권 10년은 놔둘 생각으로 투자했고

그 10년 동안 금융위기가 터지든 전쟁이 터지든 그냥 놔뒀음

그냥 놔두는 동안 주가가 절반 이하로 곤두박질 친 적도 있고

기업이 망할 위기에 몰리거나 경영진이 좆되거나 하기도 했는데

그냥 꾹 참고 놔둠으로써 엄청난 부를 쌓았음

버핏식으로 장기투자하려거든 차트만 보1지 말고

투자하려는 기업이 좋은 기업인지 아닌지만 보면 됨.

이 기업이 10년, 20년 뒤에 망할 기업인지 성장할 기업인지.

이 기업이 하는 일의 업황이 10년, 20년 뒤에도 중요할지 쇠퇴할지.

예를 들면 카메라 산업이 디지털 전환기로 접어들 무렵에도

업계 1위에 주가가 방어되고 있다는 것만 보고

후지 필름에 투자한 사람은 결국 좆됐지.

하지만 전세계 사람들이 스마트폰을 가지고 있음에도

더 좋은 신모델이 나올 때마다 교체하는 걸 보고

애플이나 삼성전자에 투자한 사람은 결국 큰 돈을 범.

장기투자를 결심하고 돈을 넣기 전에 생각해볼 것은

좋은 기업인지와 장기적 업황 딱 그것 뿐임.

지금 삼전과 하이닉스는 실적 대비 주가가

2007년 이래로 가장 싸진 상태임.

그렇다면 지난 달에 샀든 이번 달에 샀든

10년이 지난 후에 보면 무조건 싼 가격일 것임.

따져볼 것은 사이클이 꺾이더라도 10년, 20년 후에

데이터센터뿐 아니라 로봇, 가전제품, 자동차 등에 반도체가 필요하고

AI 생태계에 꼭 필요한 소재일 것인가?

그렇게 생각하면 비싸게 샀더라도 그냥 놔두면 됨.

삼성전자는 더 생각해볼 만한 데가 많음.

앞으로도 스마트폰 시장은 계속될 것인가?

앞으로도 세계 스마트폰 시장 점유율 1위를 지킬 것인가?

점유율을 계속 잃고 있는 태블릿 시장 2위를 지킬 것인가?

앞으로 AI 웨어러블 기기 시장이 스마트폰만큼 커질 것인가?

앞으로도 반도체와 첨단기기를 직접 다 만드는 유일한 기업으로 남을 것인가?